香港工銀亞洲部非執(zhí)行董事Geoge(Kan Ho) Yuen先生

    Geoge(Kan Ho) Yuen：謝謝，女士們，先生們，大家早上好！一般我來(lái)亞太貿(mào)易便利化論壇都是比較有壓力的，但是談到貿(mào)易融資我沒(méi)有什么壓力，因?yàn)槭俏业谋拘?，我是香港工行亞洲部的非?zhí)行董事，實(shí)際上中國(guó)工商銀行是世界上最大的銀行，同時(shí)我還是亞太經(jīng)社理事會(huì)的顧問(wèn)委員會(huì)成員，我想跟大家去分享一下我的一些觀點(diǎn)。我的觀點(diǎn)可能不一定和我工行的觀點(diǎn)一樣，因?yàn)槲医裉靵?lái)的身份也代表了我個(gè)人，不僅代表了我們單位。

    我主要講四點(diǎn)，一個(gè)是我們現(xiàn)在所應(yīng)對(duì)這個(gè)市場(chǎng)，也就是中小企業(yè)市場(chǎng)，第二點(diǎn)是中小企業(yè)發(fā)展的潛力不可限量，第三點(diǎn)就是銀行作為一個(gè)合作伙伴和解決方案的提供商來(lái)說(shuō)，面臨著巨大的機(jī)遇。第四點(diǎn)信息就是政府要提供支持，但是我想在這里也對(duì)我們的政府提出挑戰(zhàn)，因?yàn)槟愎庥懻撝行∑髽I(yè)的重要性還不夠，也不光要討論理論上我們?cè)趺礃尤ソo他們提供融資，我們面前面臨著很多挑戰(zhàn)，還有很多市場(chǎng)的現(xiàn)狀。比如說(shuō)巴賽爾三說(shuō)你一定要有充足的資本充足率，然后才能發(fā)放貸款，而且還要去審核中小企業(yè)的信貸信譽(yù)記錄，然后才能去發(fā)放貸款。

    我覺(jué)得之前所有的發(fā)言人都談到了中小企業(yè)的重要性，對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展有多么的重要。在這張幻燈片上是東盟經(jīng)濟(jì)體的一些數(shù)據(jù)，我們看到東盟國(guó)家在2010年GDP達(dá)到了1.86萬(wàn)億美元，這個(gè)和亞洲開(kāi)發(fā)銀行對(duì)于中小企業(yè)的分析是比較類似的。這個(gè)就讓大家有一個(gè)概念，中小企業(yè)有多重要，總的貿(mào)易額達(dá)到了兩萬(wàn)億美元，總體的出口占到了GDP的57%。所以有這些數(shù)字，我們就知道中小企業(yè)有多么的重要了。

    第二點(diǎn)就是中小企業(yè)是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的核心，而且也發(fā)揮了極大的重要性，來(lái)去推動(dòng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。因?yàn)楝F(xiàn)在我們經(jīng)常談到創(chuàng)業(yè)精神，創(chuàng)業(yè)精神包括了很多東西，從新成立的公司到有天使投資人，然后有了天使投資人之后，你再進(jìn)一步發(fā)展，然后吸引私募股權(quán)和風(fēng)投的注意。然后中小企業(yè)再一步一步發(fā)展，從一個(gè)新成立的公司到天使投資人到私募股權(quán)，然后最后發(fā)展成為一個(gè)可以上市的公司。所以這個(gè)是我們所謂一個(gè)叫快樂(lè)退場(chǎng)，但是這個(gè)退場(chǎng)不是100%快樂(lè)，有一些研究表明，十個(gè)企業(yè)里面只有兩個(gè)能夠最終走到上市公司，而且在座的各位也會(huì)同意這個(gè)觀點(diǎn)，不是所有新成立的新型公司都是成功的。所以我在這里想跟大家分享一下我從一個(gè)銀行的角度所觀察到的一些心得。

    在中國(guó)中小企業(yè)是中國(guó)經(jīng)濟(jì)騰飛的一個(gè)核心的引擎，他們創(chuàng)造了80%的城市就業(yè)，尤其是現(xiàn)在中國(guó)在城鎮(zhèn)化的浪潮當(dāng)中，每年有新建城市達(dá)到200座，每一個(gè)城市大概人口平均是200萬(wàn)，所以說(shuō)有一大批的農(nóng)民他們每年要涌入到城市。另外中小企業(yè)也占到了中國(guó)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出的60%，90%的注冊(cè)企業(yè)都是中小企業(yè)。所以我們可以看到中國(guó)銀行現(xiàn)在開(kāi)始向中小企業(yè)去進(jìn)行融資，針對(duì)小企業(yè)的貸款每年的增長(zhǎng)率預(yù)計(jì)要達(dá)到15%，相比來(lái)說(shuō)，對(duì)于所有企業(yè)的貸款年均增長(zhǎng)率可能是在11%到12%，在之前中小企業(yè)往往會(huì)受到排擠，所以影響了他們的增長(zhǎng)率。

    第三個(gè)現(xiàn)象就是更多的信貸能夠使小企業(yè)充分的發(fā)揮他們的增長(zhǎng)潛能。這個(gè)表是麥肯錫咨詢公司的一個(gè)統(tǒng)計(jì)結(jié)果，我們可以看到這個(gè)綠色代表的就是中小企業(yè)的發(fā)展，綠色和紅色，我給大家舉一個(gè)中國(guó)工商銀行的例子。中國(guó)工商銀行大力支持中小企業(yè)的發(fā)展，我們對(duì)于企業(yè)的貸款客戶有438萬(wàn)，中小企業(yè)客戶占到了92%，也就是說(shuō)有大概400萬(wàn)的客戶是中小企業(yè)，而且他們的總貸款額達(dá)到了6900億美元。工商銀行積極的和中小企業(yè)去合作，這也彰顯了工商銀行對(duì)中小企業(yè)的承諾。工商銀行會(huì)致力于刺激中國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，而且中國(guó)經(jīng)濟(jì)處于轉(zhuǎn)型當(dāng)中，現(xiàn)在正在國(guó)進(jìn)民退，鼓勵(lì)私營(yíng)企業(yè)的發(fā)展，所以中小企業(yè)非常的重要，工商銀行把中小企業(yè)當(dāng)成我們未來(lái)增長(zhǎng)的一個(gè)領(lǐng)域和支柱。

    從工商銀行到整個(gè)銀行體系，我們扮演著一個(gè)價(jià)值創(chuàng)造者的角色。昨天我傾聽(tīng)了物流論壇，大家談到了物流和供應(yīng)鏈的關(guān)系，我在這里想提一個(gè)觀點(diǎn)，物流移動(dòng)到供應(yīng)鏈，現(xiàn)在從供應(yīng)鏈要移動(dòng)到價(jià)值鏈。我們?cè)趺礃訋椭麄儎?chuàng)造價(jià)值呢？我們給他們發(fā)放貸款，我們會(huì)核實(shí)他們的信用記錄。在這里我們有兩套方案，兩種方法，我們把它稱之為基于量化數(shù)據(jù)的交易貸款，我們會(huì)核實(shí)這個(gè)企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表還有銀行賬戶，他們的信貸評(píng)分，大概是分為5個(gè)類別，但是也要視他們的行業(yè)而定。比如說(shuō)是房地產(chǎn)，我們要看他們的房地產(chǎn)產(chǎn)權(quán)還有多少年，如果他們是搞租賃的，這個(gè)租賃期限是多少，如果是搞基礎(chǔ)設(shè)施的企業(yè)，看看交通的環(huán)境怎么樣，比如是建公路還是鐵路，還有他的顧客群的規(guī)模有多大。還有一點(diǎn)就是他們的股權(quán)和資產(chǎn)的規(guī)模，以及對(duì)于他們現(xiàn)金流的預(yù)測(cè)，現(xiàn)金流的預(yù)測(cè)主要是考察你過(guò)去支付的一個(gè)記錄，比如說(shuō)過(guò)去你的支付記錄不太好，這個(gè)銀行就不會(huì)給你放貸，所以這個(gè)就是所謂的量化數(shù)據(jù)。第二點(diǎn)就是我們相信這種關(guān)系放貸，也就是說(shuō)我們會(huì)看他們的無(wú)形資產(chǎn)，什么叫無(wú)形資產(chǎn)呢？公司的管理技能，他的領(lǐng)導(dǎo)層，還有所有人他自己的人品、性格，他的特點(diǎn)，我們會(huì)考察我們貸款對(duì)象他的個(gè)人背景以及他們和銀行之間的關(guān)系怎么樣，我如果有時(shí)間的話，會(huì)跟大家舉幾個(gè)例子，大概還有四分半的時(shí)間了，我先談一談其他的內(nèi)容。

    還有貿(mào)易融資，但是之前兩個(gè)發(fā)言人已經(jīng)談到了貿(mào)易融資的問(wèn)題，幫助他們?nèi)セI集資本，還有給他們提供一些融資的工具，還有一些支付的工具，為了省時(shí)間，我就不再重復(fù)了。這些貿(mào)易融資的工具它的目的是為了控制風(fēng)險(xiǎn)，兩個(gè)發(fā)言人也都談到了，所以我就不多說(shuō)了。我想談的就是我們銀行作為一個(gè)價(jià)值創(chuàng)造者，不光是價(jià)值創(chuàng)造者，我們還是解決方案的提供商。因?yàn)槲覀円欢ㄒ业浇鉀Q方案，才能創(chuàng)造價(jià)值，因?yàn)橛械臅r(shí)候你打交道的這些公司他們本身就有問(wèn)題，所以現(xiàn)在一個(gè)好的銀行不光要把自己僅僅當(dāng)成是一個(gè)貸款人，債權(quán)人或者是放貸人，還要當(dāng)成一個(gè)解決方案提供商，所以我們一定要在這方面去加大努力。而且銀行可以提供一系列的服務(wù)，比如現(xiàn)金管理、貿(mào)易融資還有風(fēng)險(xiǎn)控制以及綜合金融服務(wù)，可以給他們把信貸進(jìn)行證券化。用信貸衍生品去改善他們的放貸境況，所以這是我們作為銀行可以給他們提供的一系列的服務(wù)。但是我之前也說(shuō)了，我們也需要政府的參與，所以接下來(lái)的時(shí)間，我先談一談?wù)慕巧缓笤僬劽媾R的挑戰(zhàn)。

    談到政府的角色，他們的角色非常重要，因?yàn)槲覀冎佬刨J其實(shí)是信貸基礎(chǔ)設(shè)施的一部分，我們談了很多基礎(chǔ)設(shè)施，但是大家可能沒(méi)有談到貸款基礎(chǔ)設(shè)施。所謂的貸款基礎(chǔ)設(shè)施指的就是規(guī)定監(jiān)管，還有金融機(jī)構(gòu)，我們一定要有充足的資本，就是銀行資本充足率要達(dá)到一定的百分比，要滿足巴賽爾三的規(guī)定，而且要采用這個(gè)內(nèi)部評(píng)分的機(jī)制去考察銀行的資產(chǎn)。銀行的流動(dòng)性管理怎么樣，在銀行我們要做風(fēng)險(xiǎn)控制，從最高層去做。運(yùn)營(yíng)市場(chǎng)還有貨幣甚至是天氣預(yù)報(bào)可能都影響你的客戶，這個(gè)取決于你的客戶，如果你的客戶是搞農(nóng)業(yè)的，比如是農(nóng)民，那你肯定要考慮天氣預(yù)報(bào)。政府也設(shè)立了全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)，同時(shí)政府也鼓勵(lì)一大批的中小企業(yè)發(fā)放債券，這也給他們提供了另外一個(gè)獲得信貸的渠道。兩天前我來(lái)到北京之前，大陸的同事可能都知道，就是中國(guó)政府現(xiàn)在正在考慮允許銀行去發(fā)行優(yōu)惠股份，這樣的話，這個(gè)銀行就可以獲得更多的現(xiàn)金，然后極大的增強(qiáng)我們的放貸能力，同時(shí)它的資本充足率也會(huì)得到改善，所以我覺(jué)得這是中國(guó)政府提供的一些幫助和支持。我不談挑戰(zhàn)了，時(shí)間用完了，一會(huì)兒大家提問(wèn)的時(shí)候可以再問(wèn)。謝謝大家讓我有機(jī)會(huì)解釋一下銀行扮演的角色，如何支持中國(guó)的中小企業(yè)發(fā)展，包括工商銀行的觀點(diǎn)也包括我個(gè)人的一些觀點(diǎn)。謝謝！